103 БАНКОВСКАЯ СИСТЕМА: СУЩНОСТЬ, ПРИНЦИПЫ ПОСТРОЕНИЯ И ФУНКЦИИ ОСОБЕННОСТИ ПОСТРОЕНИЯ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ В УКРАИНЕ

Как отмечалось в предыдущем разделе, функциональная специфика деятельности банков предопределяет необходимость организационно-правового выделения ее в самостоятельную, относительно замкнутую структуру, которая назы ься банковской система.

Банковскую систему в литературе часто трактуют как простую совокупность банков, функционирующих в экономике страны При таком подходе к определению сущности банковской системы она представляет собой механическое не объединение банков, не имеет заранее определенных целей, своих специфических черт и не выполняет самостоятельных функций и роли на денежном рынкеу.

самом деле это не так Банковская система имеет свое особое назначение, свои специфические черты и функции в экономике, которые не просто повторяют назначение и функции отдельных банков Вы-

бродит банковская система не вследствие механического соединения отдельных банков в случайную совокупность, а строится по заранее выработанной концепции, в рамках которой отводится определенное место каждому виду банков и каждому отдельному банк.

Так, принятый в 1991 г. Закон Украины \"О банках и банковской деятельности\" прежде чем определить, какие банки могут быть в Украине и как они должны функционировать, зафиксировал концептуальное положение, что бы банковская система Украины должна быть двухуровневой, установил, какие банки принадлежат к каждому из уровней и каким будет механизм связей между нимів між ними.

Поэтому более правомерным представляется формулировка банковской системы как законодательная определенной, четко структурированной и субординированного совокупности финансовых посредников, которые занимаются банковской деятел льнистю на постоянной профессиональной основе и функционально взаимоувязанную в самостоятельную экономическую структур.

Самостоятельность банковской системы как экономической структуры имеет двойное направление:

* относительно отдельных банков как ее структурных элементов;

* относительно других подобных больших систем, функционирующих в экономике параллельно с банковской

отношении отдельных банков самостоятельность системы проявляется в специфических целях и функциях ее по сравнению с целями и функциями банков

Главной целью деятельности отдельных банков является получение прибыли отношении банковской системы эта цель не просто не увеличивается пропорционально количеству банков, входящих в систему, а вообще перемищуеть ься на второй план, оставаясь целью отдельных банков На первое место в системе выходят целыеі:

* обеспечение общественного надзора и регулирования банковской деятельности с целью согласования интересов отдельных банков с общественными интересами Эта цель вступает в определенное противоречие из обеспечением доходности как ключевой целью коммерческих банков;

* обеспечения надежности и стабильности функционирования банковской системы в целом с целью стабилизации денег и бесперебойного обслуживания экономики

Ни одна из этих целей не под силу отдельному банку, каким бы экономически мощным он ни был Только скоординированное объединение их в систему, ориентированную на указанные цели, делает достижение их реальным

Не менее отчетливо проявляется различие функций банковской системы как самостоятельной структуры от функций отдельных банков

Банковская система способна выполнять три таких функции1:

* трансформационный;

* создание платежных средств и регулирования денежного оборота (эмиссионную);

* обеспечение стабильности банковской деятельности и денежного рынка (стабилизационная)

Трансформационная функция банковской системы базируется на аналогичной функции отдельных банков Однако она не является суммой механического сложения подобной функции всех банков, входящих в систему В масштабах системы возникает качественно новая функция трансформации - более масштабная, более глубокая, более завершена и эффективна, чем сумма трансформационных потенциалов отдельных банков Это обусловлено двумя обстоятельствамими:

* во-первых, в трансформационный процесс активно включается центральный банк Как банк банков он активно осуществляет все виды трансформационных процессов на межбанковском уровне Через механизмы рефинансуван ния (кредитные аукционы, кредитование через \"учетное окно\", \"ломбардное окно\", прямое кредитование отдельных банков и т.п.) центральный банк трансформирует ресурсы денежного рынка и по срокам, и по размерами мы, и по рискам, и в региональном аспекте, да еще и в больших масштабах, чем отдельные коммерческие банки Он завершает трансформационные процессы в пределах всего денежного рынка, созданные непосредственно коме рцийнимы банкамио комерційними банками;

* во-вторых, система существенно повышает трансформационный потенциал узкоспециализированных банков Вмонтированные в систему, они получают возможность выполнять эту функцию в кооперации с универсальными банками и Если банк, как, например, Сбербанк Украины, специализируется на депозитных операциях, то в составе системы он может предложить мобилизованы средства банкам, выполняют кредитные операции Совместно, как составляющие системы эти банки могут обеспечить весь комплекс трансформации денежного капитала на рынкенку.

Функция создания платежных средств и регулирования денежного оборота (эмиссионная) заключается в том, что банковская система оперативно изменяет массу денег в обращении, увеличивая или уменьшая ее в соответствии с изм мины спроса на деньги Иными словами, банковская система управляет предложение денегй.

Это ключевая функция банковской системы В ее исполнении участвуют все звенья системы - центральный банк, все банки второго уровня Она касается всех направлений банковской деятельности, прежде всего кре едитноої.

Эта функция банковской системы качественно отличается от аналогичной функции отдельного банка Каждый отдельный банк потенциально способен участвовать в формировании предложения денег и заинтересован рас ширюваты эту свою деятельность, поскольку она дает ему дополнительные доходы И только система может определить границы этой деятельности, адекватные спроса на деньги, и ввести в эти пределы эмиссионную функцию каждого бан ку Это достигается методами и инструментами денежно-кредитной политики центрального банка, реализацию которой обеспечивает система в циломому.

Функция обеспечения стабильности банковской деятельности и денежного рынка (стабилизационная) связана с высокой рискованностью банковской деятельности Банки, в отличие от других экономичным них субъектов, таят в себе повышенную угрозу дестабилизации собственной деятельности, расстройства всего денежного рынка, провоцирование общеэкономического кризиса Поэтому каждый отдельный банк не может выполнять ста билизацийнои функции, а скорее наоборотки.

качестве посредников на денежном рынке, банки функционируют преимущественно за счет чужих капиталов - акционерного капитала, привлеченных средств вкладчиков и ссуд других банков Поэтому они находятся под посте ийним контролем и давлением со стороны большого количества клиентов и акционеров, действия которых определяются не только экономическими расчетами, но и слухами, ожиданиями, предположениями Поэтому над банками постоянно в исить угроза паники, которая может вызвать обвальное изъятие депозитов и банкротство, если этот процесс своевременно не остановить Кроме того, под давлением своих кредиторов и владельцев банки вынуждены вкладывать ка питал в высокодоходные, но низколиквидные активы, рискуя потерять доверие вкладчиков и вызвать панику Обеспечить высокое доверие к банкам - задача не только отдельных банков, но и всей банковско й системтеми.

Банки - не только посредники на рынке, но и предприятия, которые могут \"производить деньги\", предоставляя ссуды своим клиентам Это, пожалуй, наиболее высокорентабельный вид производства, и над банками постоянно витает большая \"соблазн\" \"выработать\" и предложить денег больше, чем у них для этого есть основания и чем это нужно для рынка Это положение правильное отношении коммерческих и центральных банков Однако такая пове динка последних определяется не погоней за прибылью, а экономической или политической ситуацией, сложившейся в стран ситуацією, яка склалася в країні.

качестве посредников денежного рынка, банки должны брать на себя всю ответственность перед инвесторами за экономические риски своих заемщиков Банки потенциально, благодаря широким масштабам своей деятельно те, способны рассредоточить (диверсифи-ковать) эти риски и максимально смягчить их для инвесторов Однако реального успеха в этом можно достичь только при условии, что эта задача будет решаться усилиями всей банковской системы Только банковской системе в целом под силу создать действенный механизм страхования банковских рисков и банковских депозитетів.

Выполнение банковской системой стабилизационной функции проявляется двояко:

- в принятии ряда законов и других нормативных актов, регламентирующих деятельность всех ее звеньев - от центрального банка к узкоспециализированным коммерческих банков;

- в создании действенного механизма государственного контроля и надзора за соблюдением этих законов и за деятельностью банков вообще

На этом основании создаются специальные механизмы обеспечения стабильности банковской деятельности, которые включают:

* страхования банковских рисков, прежде кредитных;

* страхование банковских депозитов, прежде физических лиц;

* создание внутрибанковских резервов для покрытия убытков от кредитных рисков;

* создание механизма обязательного резервирования банковских депозитов;

* централизованное установление экономических нормативов по тем направлениям банковской деятельности, которые связаны с наибольшими рисками;

• создание централизованного наблюдения и контроля за деятельностью;

* создание механизма централизованного рефинансирования коммерческих банков;

* узаконивание различных механизмов централизации банковского капитала (создание консорциумов, картелей, трестов, концернов, холдингов)

В этих мероприятиях оказывается организационно-правовое обеспечение стабилизационной функции банковской системы Каждый из них может быть реализован только в рамках системы и является специфическим инфраструктурным эле ементом, что превращает совокупность банков в качественно новое явление - банковской систему.

Банковскую систему следует рассматривать также в отношении других системных структур, с которыми она взаимодействует и создает как подсистема более общее образование - экономическую систему в целом Это, в частности, бюджетная а система, налоговая система, валютная система, торговая система и др. Сравнивая банковскую подсистему с другими, можно обнаружить в ней черты, общие для них всех, что подтверждает ее системный характ эр, а также сугубо специфические черты, которые подчеркивают ее банковскую специфичностьть.

К таким общим чертам можно отнести:

* сочетание многих однотипных элементов, которые подчиняются одинаковым целям В банковской системе такими элементами являются отдельные банки; единообразие целей всех банков проявляется в боро тьби каждого из них доходности и ликвидности;

* динамичность системы Банковская система постоянно развивается, адаптируясь к изменению экономической ситуации в стране Так, с началом рыночной трансформации экономики Украины адаптировала свою банковскую в систему в соответствии с требованиями рынка и продолжает ее совершенствовать по мере построения рыночной экономики: растет количество банков, совершенствуются методы банковской деятельности, расширяется круг их опер ций т.д.о;

* закрытость системы Банковская система является системой «закрытого типа», что проявляется в концентрации внимания ее субъектов преимущественно на специфической деятельности, связанной с денежной сферой Например, бан нкам в Украине запрещено заниматься производственной деятельностью, торговлей, страховым делом и т.д. С другой стороны, субъектам других систем запрещено заниматься чисто банковской деятельностью Более того, многие банковской информации является по закону банковской тайной и не может разглашаться или передаваться в другие системы то же время эта закрытость достаточно относительной Ведь банки функционально постоянно взаемодиют ь с другими системами, испытывают влияние со стороны последних и сами проникают в сферы их функционирования функціонування;

* саморегуляция системы Банковская система тоже имеет способность к самонастройки, саморегулирования: если один из банков банкротом, его «нишу» немедленно занимают другие банки; если меняется экономическая с ситуация в стране, банки немедленно адекватно изменяют методы деятельности, как это произошло в Украине в период гиперинфляции 1992-1994гг, когда все банки превратились в универсальные, чтобы выжить, щоб вижити.

К специфическим чертам, которые характерны только для банковской системы и выделяют ее из ряда других, можно отнести:

- двухуровневое построение;

- углубленное, централизованное регулирование деятельности каждого банка отдельно и банковской деятельности в целом;

- централизованный механизм контроля и регулирования движения банковских резервов;

- наличие общесистемной инфраструктуры, обеспечивающей функциональное взаимодействие отдельных банков;

- гибкое сочетание высокого уровня централизованной управляемости банковской системы с сохранением полной экономической самостоятельности и ответственности за результаты своей деятельности каждого отдельного ба Анку, входящий в систем.

Двухуровневая построение - ключевой принцип построения банковских систем в рыночных экономиках, их решающая качественный признак, что безусловно отличает их от других систем Одноуровневая построение возможно лишь в т тоталитарных экономиках, где достаточно создать один государственный банк и может осуществлять на административно-командных принципах и эмиссионно-кассовую функцию, и кредитно-расчетное обслуживание господа РСК клиентуры, как это, по сути, было в СССР Не было двух уровней банков и в докапиталистических, слаборинкових экономиках, когда каждый банк выполнял весь набор функций - и эмиссионно-кассовых и кредитно-расчетных Однако в обоих этих случаях было нужды в существовании банковских систем в том смысле, о котором идет речь в этом учебнике Там были или механическая совокупность слабо связанных между с обою отдельных банков (в докапиталистические эпохи), или единый монобанк, что представляет собой замкнутую систему, адекватную общеэкономической системе (как в СССР) Такой монобанк полностьюністю

лишен чисто рыночных принципов функционирования - равноправия сторон, взаимовыгодности их сотрудничества, конкуренции на денежном рынке, самофинансирования, коммерческого расчета, рыночных ме Этод формирования процента, валютного курса и т.д. В таких условиях действительно не было необходимости в центральном банке как органа, сочетающий остальные банков в систему.

При двухуровневой построении на первом уровне находится один банк (или несколько банков, объединенных общими целями и задачами, как, например, ФРС в США) Такой учреждении предоставляется статус центрального банк ку На него возлагается ответственность за решение макроэкономических задач в денежно-кредитной сфере, прежде всего поддержания постоянства национальных денег и обеспечения устойчивости функционирования в сей банковской системы Хотя эти задачи решаются при участии всех банков, однако успех может быть достигнут только при соответствующей координации усилий каждого из них Полагается такая координация на это нтральний банк, для чего он законодательное наделяется соответствующими полномочияминями.

На втором уровне банковской системы находится остальные банки, которые в Украине принято называть коммерческими банками

В зарубежных странах коммерческими называют только часть банков второго уровня основном это банки, выполняющие весь комплекс базовых операций и созданные на акционерной основе Помимо коммерческих, в ко ожний стране выделяется целый спектр других банков - кооперативных, частных, специализированных и т.д. В дальнейшем мы будем использовать название коммерческий для определения, любого банка второго уровня, я к это принято в законодательстве Украинїни.

В отличие от центрального коммерческие банки призваны обслуживать экономических субъектов - участников денежного оборота: фирмы, семейные хозяйства, государственные структуры Именно через эти Банковский ка система обслуживает народное хозяйство в соответствии с задачами, вытекающими из денежно-кредитной политики центрального банка Поэтому коммерческие банки можно рассматривать как фундамент всей банковской си стемы, вершиной которой является центральный банк (рис 1030.3).

Банки второго уровня относительно друг друга экономически самостоятельными, равноправными, такими, конкурирующих между собой на денежном рынке Они юридическое и экономически обособленных и строят свою деятельность ь на коммерческой основе с целью получения прибыли ради прибыли они обслуживают своих клиентов, испытывая при этом больших рисков: кредитных, процентных, валютных тощщо.

рис 66

двухуровневость банковской системы характеризуется также четким законодательным разграничением прав и обязанностей каждого звена системы, а также небанковских финансовых посредников Во многих странах цен нтральному банка предоставлено право лицензирования банковской деятельности, право устанавливать экономические нормативы деятельности коммерческих банков, осуществлять в той или иной степени надзор и контроль за бан ками С другой стороны, законы ограничивают права центральных банков в коммерческой деятельности, запрещают, в частности, им обслуживать хозяйственную клиентуру Этим коммерческие банки защищаются от конкуренции стороны более сильного - центрального - банка, обеспечиваются их права как банков второго уроввня.

Подробнее теоретические основы построения и функционирования центральных и коммерческих банков будут рассмотрены в разделах 11 и 12

Централизованное регулирование банковской деятельности как специфический признак банковской системы определяется прежде всего ее регулятивной функцией Определенное влияние на этот признак имеет также эмиссионная функция банков ВСК системи.

Проблема рисков - одна из наиболее сложных и угрожающих в банковской деятельности Потери от рисков - это не только убытки отдельных банков, но и потери многих их клиентов - юридических и физических лиц бы, это потрясение всей экономической системы Поэтому борьба с рисками - это задача не только отдельных банков, но и всей банковской системы Это обстоятельство закреплено в банковском законодательстве всех стран ин, которое предусматривает систему мероприятий по нормированию, ограничения, страхования и контроля банковской деятельности Реализация этих мероприятий призвана обеспечить стабильную, бесперебойную работу каждого банка второго уровня и осуществляется под контролем и при участии центрального банка и других законодательно уполномоченных органеанів.

Централизованное регулирование движения банковских резервов предопределяется прежде эмиссионной функцией банковской системы

Все коммерческие банки обязаны хранить свои свободные резервы (средства) на счетах в центральных банках, а остальные имеют право контролировать и регулировать движение средств по этим счетам При появлении в коммерческую рцийних банков чрезмерных резервов, которые угрожают чрезмерным ростом предложения денег и нарушением конъюнктуры рынков, центральный банк имеет право часть их з аблокуваты, повысить норму обязательных резервов и, сузив этим возможности коммерческих банков, предоставлять кредиты и создавать новые депозиты Если же нужно увеличить объемы банковских резервов и ро озшириты кредитные возможности коммерческих банков, центральный банк снижает эту норму и даже может оказывать последним в ссуду дополнительные резервы В таком случае у коммерческих банков увеличивается кредитн ый потенциал, возможности создавать новые депозитные деньги, что приводит к увеличению предложения денегей.

Создание единого для всех банков, замкнутого на центральный банк и регулируемого им механизма движения банковских резервов является определяющей организационно-правовому признаку банковской системы как особо й структур.

Наличие общесистемной инфраструктуры, имеет между-банковское назначения, обеспечивает координацию и объединение усилий банков как субъектов-посредников денежного рынка

Речь идет о создании сети межбанковских расчетных центров (расчетных палат, клиринговых центров), системы между-банковского валютного рынка, рынка межбанковского кредита, межбанковского в связи, центров технического и технологического обслуживания, информационных и учебных центров, создание межбанковских фондов страхования депозитов, общих банков данных по кредитоспроможнос те заемщиков т.д. Важным элементом такой системообразующий инфраструктуры являются банковские ассоциации, союзы и другие объединения Сами не являясь банками и не ограничивая прав банков-членов, они выполняю во разнообразные функции в интересах всех банков: представляют и защищают общие интересы коммерческих банков перед центральным банком, правительством, парламентом; организуют информационное, консультационное правовое обслуживание банков-членов тощщо.

Конечно, любая другая система, функционирующая в экономике, тоже имеет свою определенную инфраструктуру, и в этом смысле банковская система не является исключением Однако только в банковской системе инфраструктура является на адзвичайно сложной, многопрофильной, жизненно необходимой для функционирования отдельных банков Без некоторых ее элементов выполнения банками отдельных операций будет крайне неэффективным, а то и просто невозможно Так, в первые годы формирования банковской системы в Украине не было единого механизма межбанковских расчетов, вследствие чего расчеты между предприятиями - клиентами банков невероятно затягивались я, а нередко просто срывались, в результате чего они несли значительные убытки Сейчас в банковской системе создан и действует механизм централизованных межбанковских расчетов на базе электронных техноло гий, что дает возможность все межхозяйственные расчеты осуществлять немедленно, в режиме реального времячасу.

Гибкое сочетание высокого уровня централизованной управляемости системы с децентрализацией экономической самостоятельности и ответственности банков как ее отдельных элементов - еще одна отличительная черта банковской й системы Конечно, проблемы подобного сочетания централизованного управления с децентрализацией ответственности имеют место и в других системах Однако нигде они не проявляются так остро и масштабно как в банковской системе, где вся ответственность перед инвесторами и вкладчиками полностью возлагается на банк, а возможности принятия адекватных управленческих решений его руководством существенно ограничивает ются нормами системного управления Эта противоречивость постоянно проявляется в реальной действительностисті.

Особенно ярко она проявилась в США, которые имеют высоко-развитую банковскую систему Банковское право здесь оказалось одной из самых сложных и противоречивых сфер хозяйственного права, а банковская а деятельность контролируется и регулируется более тщательно, чем любая другая отрасль экономической деятельности В 80-е годы в США началось движение за дерегулирование (ослабление регулирования и контроля) банковская й деятельности, было принято несколько законов, которые ослабили банковские ограничения, упростили управление ею на уровне банковской системыми.

Подобные тенденции можно наблюдать и в других странах Современное банковское законодательство, несмотря на объективные процессы консолидации банков в систему, все больше внимания уделяет обеспечению каждому в банке экономической самостоятельности, равных возможностей доступа на денежный рынок, свободы конкуренции, свободы выбора клиентов и т.д. Без этого тенденции к интеграции в систему могут привести к пре ванию банковской системы в единый банк (монобанк), монопольно обслуживать денежный рынок, подчинив его своим интересам При наличии указанных гарантий банковская система не только не ограничивает деятельности отдельных банков, но и существенно повышает посреднический потенциал каждого из них на денежном рынке и их общую роль в экономикеіці.

Итак, банковская система - это не механическая совокупность многих отдельных банков, но это и не единственный банк, управляется из одного офиса (центрального банка), а специфическая экономическая и организационно-прав вова структура, обеспечивающая своими особыми методами и инструментами функционирования денежного рынка и экономики в цилом.

Особенности построения банковской системы в Украине Формирование банковской системы Украины началось с провозглашением независимости и выходом из состава СССР в 1991 г. К этому времени в Украине ни стало не еобхидних предпосылок для существования самостоятельной банковской системы Большинство банковских учреждений, действующих на ее территории в конце 80-х годов были не самостоятельными банками, а филиалами союзных банков Они входили в состав банковской системы СССР и управлялись из союзного центра Сама союзная банковская система была далеко не рыночной, и поэтому после провозглашения курса на перестройку с 1988 начала ося активное ее реформирования, в том числе и на территории Украины не менее задача создания законченных банковских систем в каждой союзной республике во времена существования Союза не ставился, хотя шла как а о формировании центральных банков в каждой из республик частности, уже в 1990 г. началось разработки проекта Закона Украины \"О банках и банковской деятельности\" Но скорее подразумевалось реор ганизуваты сам союзный центральный банк (Госбанк СССР), что-то вроде Федеральной резервной системы США, а не создать самостоятельные банковские системы в каждой республике в кожній республіці.

Начало формированию в Украине собственной банковской системы рыночного типа было положено Законом \"О банках и банковской деятельности\", принятым Верховной Радой 20 марта 1991 г В основу развития банк кивской системы Украины этим Законом были положены принципы, общепризнанные в мировой практикей практиці:

* двухуровневое построение;

* четкое функциональное разграничение между банками первого и второго уровней;

* функционирования банков второго уровня на коммерческой основе и на договорных отношениях с клиентурой;

\"ликвидация монополии государства на банковское дело, возможность создания коммерческих банков разных форм собственности, либерализация банковской деятельности;

* организация государственного контроля и надзора за деятельностью и возложение этой задачи на центральный банк;

* независимость центрального банка от государственных органов исполнительной власти;

* формирования общесистемной инфраструктуры обеспечения банковской деятельности и др.

На сложившейся настоящим Законом правовой и концептуальной основе банковская система Украины за короткий срок прошла сложный, но достаточно результативный путь развития весомыми результаты в инстит туцийних-структурном ее развитияу.

Количество банков за период 1992-1999 pp выросла почти втрое, хотя начиная с 1996 г. количество их постепенно сокращается Заметно растет количество банков с иностранным капиталом - с 12 на конец 1994 д до 30 на конец 1999 Оплаченный уставный фонд коммерческих банков за период 1994-1999 pp вырос более чем в 30 раз Достаточно высокими темпами осуществлялась капитализация банков: количество банков по уплате ченным уставным фондом в 10 и более млн грн выросла с одного на конец 1994 г. до 91 на конец 1999ець 1999 p.

Что касается инфраструктуры банковской системы, то заметных успехов достигнуто в формировании механизма межбанковских расчетов, межбанковского валютного рынка, рин ку мижбан-банковского кредитования и рефинансирования коммерческих банков, в создании системы банковского регулирования и контроля

Определенные успехи достигнуты и в функциональном развитии банковской системы НБУ как центральный банк в основном овладел достаточно сложный механизм монетарного регулирования и достиг заметных успехов в стаб билизация национальных денег, организовано провел в сентябре 1996 г. завершение денежной реформы Положительный опыт НБУ накопил и в других направлениях деятельности - в регулировании валютных отношений, обслужи тельное государственного долга, организации банковского учета в соответствии с мировыми стандартамиів,

в нормативно-правовом и методическом обеспечении деятельности коммерческих банков и т.д. Значительно расширилась сфера функционирования коммерческих банков, и они накопили ценный опыт работы не только на т традиционных направлениях, но и в новых для них сферах деятельности - на фондовом и валютном рынках, в сфере международных отношений, на рынке межбанковских кредитов, во взаимоотношениях с центральным банком в банковском менеджменте тощо.

Однако формирование банковской системы Украины постоянно сталкивалось на серьезные препятствия, которые не только тормозили этот процесс, но и нередко просто возвращали его обратно Речь идет прежде всего о глубоком си истемну кризис, который переживает экономика Украины в течение всего переходного периода Она проявилась в длительном сокращении реальных объемов производства, в хронической разбалансированности государственного бюджета, в глубоком кризисе неплатежей (на начало 2000 г. взаимная задолженность хозяйствующих субъектов превысила годовой объем ВВП), в небывало высокой инфляции, которую пережила Украина в 1992-1994 pp, и в зум овленому ней падении уровня монетизации экономики Все эти процессы приводили к потере денежных капиталов предпринимательскими структурами, прежде всего в малом и среднем бизнесе, свертывание этого очень важ ливого для развития банковской системы сектора, усиления таких негативных для банкинга процессов, как бартеризация, тенизация и долларизация экономических отношений и отток свободных капита лов за границу, падение эффективности производства (на начало 2000 г. около 60% предприятий всех отраслей экономики работали убыточноткове).

При таких обстоятельствах в Украине крайне медленно развивался спрос на посреднические услуги банков, поэтому не было экономических предпосылок для надлежащего развития банковской системы Поэтому, несмотря на поми итне рост основных количественных показателей ее деятельности, в целом уровень развития банковской системы Украины, особенно на фоне банковских систем развитых стран, является довольно низким Это подтверждает ться изложенными ниже данными, характеризующими качественную сторону функционирования банковской системы Украинни.

недостаточным остается уровень капитализации коммерческих банков Общая сумма собственного капитала всех коммерческих банков Украины на 1 января 2000 г составила 1116400000 долл. США В среднем на один бан нк приходится 6850000 долл. США На фоне ведущих банков мира капиталозабезпеченисть украинских банков настолько мала, что ни один из украинских банков не вошел в список первой тысячи банков мира был опубликован английским журналом \"The Banker\" в 1994г Ситуация не изменилась и на начало 2000 г. Самый большой по этому показателю банк Украины-Проминвестбанк-имел начало 2000 128400000 долл. США собственного капитала, в то время как последний банк с тысячного списка уже в 1994 г. был 125,0 млн долл. США Том украинским банкам сложно конкурировать с иностранными не только на мировом рынке, но и всеред ини Украины, если последние решат серьезно закрепиться на нашем рынкеіпитися на нашому ринку.

Решить эту проблему административным давлением на банки (увеличением минимального размера уставного фонда, ужесточением требований по капитализации доходов и т.д.) невозможно, так как доходность банков в последние годы постоянно снижается, привлекательность банковского бизнеса для инвесторов уменьшается и необходимые для этого внутренние денежные капиталы остаются ограниченными Решить проблему капитале зации банков возможно только на пути ускорения рыночной трансформации экономики, роста ее эффективности, оздоровление государственных финансов и повышения прибыльности банкив.

Низкая кредитоспособность подавляющей части предприятий-заемщиков, низкая капитализация банков, недостаточный уровень их менеджмента вызывают чрезвычайно высокой рискованности банковской деят ности, повышенное недоверие к банкам, особенно со стороны семейного сектора, затрудняют поддержание их ликвидности Все это ослабляет посредническую роль и трансформационный функцию банках и банковской й системы в целом Банки не в состоянии должным образом удовлетворять спрос на заемные капиталы, прежде всего со стороны субъектов реального сектора экономики, которые постоянно испытывают глубокий дефицит денег я к платежных средств и как капитала С другой стороны, все экономические субъекты, в которых появляются свободные денежные средства, не могут их надежно разместить и предпочитают конвертации в иностранную валюту, др. вестуванню в теневую экономику или переводу за границейдон.

В таких условиях на банки осуществляется мощное давление со стороны органов банковского регулирования, прежде всего НБУ, с тем чтобы удержать их ликвидность, повысить доверие к ним, реанимировать их мощную посредственным ицьку роль Для этого используются наиболее \"жесткие\" меры - чрезвычайно высокая норма обязательного резервирования и частые ее изменения, прямое ограничение рефинансирования банков и отдельных видов их деят ости, установление чрезвычайно большого количества экономических нормативов и жесткого контроля за их соблюдением и т.д. Все это не только негативнки негативно

влияет на развитие отдельных банков, но и ослабляет внутренне системный механизм их взаимодействия и консолидации, вызывает определенное противостояние между нершим и вторым уровнями системы, между большими и малыми банками тощ.

Глубокая долговременный кризис государственных финансов тоже негативно влияет на формирование банковской системы, тормозит формирование сугубо рыночного механизма банковского регулирования, становления цивилизованных взаимоотношений между самими коммерческими банками НБУ вынужден большую часть своего сеньоража направлять на монетизацию бюджетного дефицита, ограничивая до минимума рефинансирования коммерческих банков Из-за искусственного завышения процентной ставки по облигациям внутреннего государственного \"займы банки вынуждены свои ресурсы направлять преимущественно в государственные ценные бумаги как наиболее доходные активы, ограничивая кр едитування реальной экономики Усиливается зависимость банковской системы от деятельности правительственных структур, а следовательно от краткосрочных, часто субъективных факторов, ослабляет системные принципы в банк овские деятельнояльності.

В условиях высокой инфляции НБУ вынужден в течение длительного времени (1994-2000гг) проводить жесткую рестрикционную денежно-кредитную политику, что тоже не способствовало формированию банковской системы рыночного типа С одной стороны, такая политика сдерживает процесс ремонетизации экономики, формирования свободных денежных капиталов, денежного рынка, сужает экономическую базу посреднической деятельности банков А с другой стороны, НБУ вынужден часто переходить на \"ручное\" управление денежным рынком, применяя самые жесткие, а то и прямые административные меры монетарного регулирования, при которых интересы монетарной политики не отвечают интересам коммерческих банкиційних банків.

Все эти обстоятельства могут настолько ослабить банковскую систему Украины, прежде всего ее второй уровень, когда процесс рыночной трансформации завершится и начнется этап экономического роста, украинский НСК банки не смогут адекватно выполнять свою посредническую миссию в новых условиях и тогда неизбежным будет широкомасштабное проникновение в Украину иностранных банков, вытеснение национального капитала с эти ой сферы иностранным Такая перспектива требует ускоренного разработки научной концепции развития банковской системы Украины на перспективу, согласованной с высшими органами законодательной и исполнительной вла ди страны Отсутствие такой концепции в течение 10-летнего периода формирования банковской системы Украины тоже была тормозящим фактором этого процессесу.