72 БАНКОВСКОЕ КРЕДИТОВАНИЕ ПРЕДПРИЯТИЙ

721 ВИДЫ БАНКОВСКОГО КРЕДИТА И ИХ ХАРАКТЕРИСТИКА

Сейчас самым распространенным видом кредита является банковский При таком кредитования предприятие выступает только в роли заемщика Банковский кредит классифицируется по следующим признакам:

1 Целевая направленность

2 Срок кредита

3 Вид процентной ставки

4 Валюта кредита

5 Виды обслуживания

зависимости от цели кредит может предоставляться на:

* финансирование оборотного капитала * финансирования основного капитала;

* выкуп приватизированного предприятия

Действующее украинское законодательство запрещает предоставлять предприятиям кредиты на покрытие убытков от хозяйственной деятельности, на формирование и увеличение уставных фондов банков, для внесения платежей в бы бюджет и внебюджетные фонд.

Не могут получить кредиты предприятия:

* против которых возбуждено дело о банкротстве (кроме кредитования мер финансовой санации);

* под заключенные ими контракты, не предусматривающие защиты заемщика от возможных потерь, связанных с задержками в поставках товаров;

* когда они просроченную задолженность по ранее предоставленным кредитам

зависимости от срока различают: краткосрочный, средне-срочный, долгосрочный кредиты

зависимости от процентной ставки предприятия могут получать кредиты с плавающей и фиксированной процентной ставкой

Займы с фиксированной процентной ставкой предприятиям предоставляются преимущественно в условиях стабильной экономики Иногда такие займы предприятие может получить и в условиях инфляции, но только на очень короткий тер Рмин По экономической нестабильности предприятиям, как правило, предоставляются займы с плавающей процентной ставкой Ставки по таким займам зависят от уровня процентной ставки на межбанковские кредиты и официальной учетной ставки Национального банка Украины Предприятия преимущественно пытаются получить в банках ссуды с фиксированной процентной ставкойвкою.

Предприятия могут получать в банках кредиты как в национальной, так и в иностранной валюте Для получения кредитов в иностранной валюте от иностранных кредиторов предприятие должно соответствующий Озвиль Национального банка Украини.

Кредитование в иностранной валюте имеет особенность, которая заключается в том, что прогнозируемые поступления в национальной валюте, которых достаточно для покупки иностранной валюты сегодня, не могут считаться надежными им источником погашения кредита, потому возможны резкие изменения валютного курса Поэтому прогноз денежных потоков предприятия осуществляется в иностранной валюті.

Выдача предприятию займа в иностранной валюте, как и в национальной, осуществляется банком только при отсутствии просроченной задолженности по ранее выданным займам, независимо от того, в какой валют те их было предо.

Кредит в иностранной валюте может быть использован предприятием на финансирование капитальных вложений, приобретение оборудования, сырья, материалов частности, предприятие может предусматривать частичное исполь зования выданного кредита на такие цели:

* оплата комиссионных за выполнение банком платежей или иных операций с валютой, которые осуществляются в соответствии с кредитным до-товори предприятия с иностранной фирмой;

* оплата расходов работников предприятия за границу в пределах установленных нормативов, когда необходимость командировок подтверждается контрактом;

* уплата пошлины, страховых и таможенных взносов, установленных страной-экспортером и отнесены по условиям контракта на импортера;

* оплата транспортных расходов в пределах действующих тарифов или документально подтвержденных расходов на транспортировку экспортной продукции

Порой банки отказывают предприятию в выдаче кредитов в иностранной валюте Так, банк может отказать предприятию в позиции для спекулятивных операций, поскольку такие операции имеют слишком высокий степень риз зыку.

Предприятия могут получить различные виды кредитов и услуги кредитного характера (рис. 73)

Срочный кредит - это кредит, который предоставляется полностью немедленно после заключения кредитного соглашения погашается он или периодическими взносами или единовременным платежом в конце срока

Кредитная линия - это согласие банка предоставить кредит в течение определенного периода времени в размерах, не превышающих заранее оговоренной суммы

Кредитная линия открывается, как правило, на год, но ее можно открыть и на короткий период Открытая кредитная линия позволяет оплатить за счет кредита любые расчетные документы, предусмотренные и в кредитном соглашении, заключаемом между предприятием и банком течение срока действия кредитной линии предприятие может в любое время получить заем без дополнительных переговоров с банком и других формальностей ей Однако за банком сохраняется право отказать предприятию в позиции в пределах утвержденного лимита, если банк обнаружит ухудшение финансового состояния заемщика Поэтому кредитную линию открывают пред приятия с устойчивым финансовым положением и хорошей репутацией По просьбе предприятия лимит кредитования можно просматриватьдати.

Различают два вида кредитных линий: сезонную и постоянно возобновляемую Сезонную кредитную линию открывают из-за периодического недостатка оборотных средств, связанных с сезонностью производства или необходимые истю создания запасов товаров на складе Такую линию может быть открыто, например, сахарному заводу для формирования запасов сахарной свеклы или овощной базе для создания запасов овощей на зиму Креди ты овощной базе и сахарному заводу погашаются за счет выручки от реализации продукции Погашение долга и процентов осуществляется единовременным платежом При открытии сезонной кредитной линии банк в обязательном порядке требует от предприятия обесчення.

возобновляемая кредитная линия может быть открыта предприятию тогда, когда оно испытывает постоянную нехватку оборотных средств для возобновления процесса производства в заданном объеме

Возобновляемая кредитная линия предоставляется на срок, не превышающий одного года Особенность возобновляемой кредитной линии заключается в том, что предприятие, погасив часть кредита, может получить н новую сумму, но в пределах соответствующего лимита и срока действия кредитного соглашения В связи с этим предприятие должно заставить банка основные фонды или ннад ать какую-то другую гарантию

Сейчас коммерческие банки Украины открывают кредитные линии, как правило, сельскохозяйственным предприятиям и предприятиям перерабатывающих отраслей народного хозяйства

Овердрафт - краткосрочный кредит, который предоставляется банком надежному предприятию сверх остатка его средств на текущем счете в пределах заранее обусловленной суммы путем дебетования его счета

Для предприятия в коммерческом банке может открываться специальный ссудный счет - контокоррент (итал. conto corrente - текущий счет) - единый счет, на котором учитываются все операции пред предприятия На контокоррентном счета отображаются, с одной стороны, погашение кредита банка и другие платежи по поручению предприятия, с другой - средства, поступающие в пользу предприятия (выручка в ид реализации продукции, предоставленный кредит и другие поступления) Контокоррент - это сочетание ссудного счета с текущим, и он может иметь дебетовое и кредитовое сальдоьдо.

Предприятию-заемщику банк открывает контокоррентный счет по схеме рис74

Предприятие может поддерживать коммерческие отношения со многими партнерами, и у него постоянно возникают денежные обязательства и требования

Банк берет на себя осуществление расчетов по текущим требованиям и обязательствам предприятия и с этой целью открывает ему контокоррентный счет Денежные обязательства, которыми располагает предприятие, могут в определенное время превышать его финансовые возможности В связи с этим возникает потребность в получении контокоррентного кредитту.

Если предприятие использует контокоррентный кредит без согласия с банком или выходит за установленные пределы кредита, то эту часть кредита называют термином \"овердрафт\"

По дебетового сальдо контокоррентного счета банк за использованные им средства платит предприятию проценты, как правило, в размере ставки на вклады до востребования По кредитового сальдо - наоборот, пред приятие платит банку проценты в размере, предусмотренном кредитным договором (рис 75.5).

Открывая контокоррентный счет предприятию, банк определяет лимит кредита, который может быть в течение года пересмотрен с согласия сторон Лимит кредитования может быть увеличен, если предприятие пер реконае банк в целесообразности такого решения (планируемое увеличение объемов производства и т.п.).

Лимит кредита по контокоррентным счету зависит от размера необходимого кредита, возможности предприятия погашать его ежедневного объема реализации продукции, меры доверия банка к своему клиенту

Когда предприятие делает перерасхода по контокоррентным счетом, то банк может:

* посмотреть лимит кредита (при наличии объективных причин);

* взыскать штраф;

* отказать в контокоррентном кредите

Использование контокоррентного кредита связано с большими затратами для предприятия Проценты за пользование займом по контокоррентным счетом самые высокие в банковской практике

Контокоррентный кредит может использоваться для:

* финансирование приобретения средств производства, готовой продукции, производственных запасов;

* преодоление временных финансовых трудностей Характерные особенности контокоррентного кредита:

* установление лимита кредитования;

* возможность отмены кредитного соглашения когда-либо

С другой стороны, контокоррентный кредит имеет определенные преимущества для предприятия-заемщика:

* проценты за кредит начисляются только за фактические дни пользования;

* кредитными средствами предприятие может воспользоваться в любой момент заключения дополнительного кредитного соглашения

Кредит под учет векселей (учетный кредит) - это краткосрочный кредит, который банковское учреждение предоставляет предъявителю векселей, При учете (скупая) их до наступления срока исполнения обязательств по а ими и платя предъявителю номинальную стоимость векселей за минусом дисконт.

Преимущества такого кредита для предприятия:

* гарантия того, что кредиты, которые предоставляет предприятие своим контрагентам, могут быть рефинансированы в банке по выгодной процентной ставке;

* в связи с наличием солидарной ответственности по векселю, банки не требуют дополнительных гарантий от предприятий;

* такой кредит улучшает условия ликвидности предприятия Предоставление учетного кредита осуществляется на основании поданного предприятием заявления дисконтирования векселей Банк тщательно проверяет рэп путацию предприятия-векселедателя, а также предприятия-предъявителя векселя Когда их финансовое состояние является положительным, банк дисконтирует векселя При этом он оставляет за собой право вернуть те векселя, вызывают подозренийозру.

Механизм дисконтирования векселей предприятий показано на рис 76

Размер и срок действия вексельного кредита зависят от срока предъявленного векселя Срок, на который выдается вексель, не может превышать 90 дней

Пример 2

Номинальная стоимость векселя - 10 000 грн Банк выкупает у предприятия вексель за 90 дней до его погашения по ставке 10% годовых Предприятие платит банку дисконт, который рассчитывается по формуле:

С = (К * Т * П) / (365 * 100)

где С - сумма дисконта;

К - номинальная сумма векселя;

Т - срок (в днях) от дня учета до дня платежа;

П - ставка, по которой учитывается вексель

(10000 * 90 * 0,1) / 365 = 246,6 грн

Банк выплачивает предприятию номинальную стоимость векселя за вычетом дисконта, то есть 10 000 грн - 246,6 грн = 9753,4 грн

Погашение вексельного кредита осуществляется в день оплаты векселя плательщиком (трассантом) Когда трассант неплатежеспособен, ответственность по обязательствам несет предъявитель векселя и другие лица, имею ют солидарную ответственность по этому векселю ,

Все операции по учету векселей осуществляются банком на основании договора, заключенного с предприятием-владельцем векселя

Для заключения договора об учете векселей предприятие подает в банк следующие документы:

* заявление;

* оригиналы векселей, предлагаемых к дисконтирования;

* две ксерокопии каждого векселя (лицевая и оборотная сторона);

* реестр векселей;

* копии учредительных документов фирмы-владельца векселя;

* баланс и отчет о финансовых результатах за последний отчетный период;

* справку об операциях по основным текущим счетом предъявителя векселя;

* документ, подтверждающий товарный характер векселя

При решении банк и владелец векселя заключают договор Предметом договора является порядок и условия приобретения банком прав по векселю через его оплату до наступления срока платежа

Содержание договора:

1 Предмет договора

2 Права и обязанности сторон

3 Порядок расчетов (указание сроков перечисления банком предъявителю учетной стоимости векселей)

4 Ответственность сторон (указываются штрафные санкции в случае невыполнения банком и предъявителем условий договора)

5 Особые условия (указывается порядок изменения условий договора, разрешения споров между банком и предъявителем векселя)

6 Срок действия договора

7 Юридические адреса и реквизиты сторон

дисконтирующих вексель в банке, владелец векселя делает именной индоссамент в пользу банка, указывая реквизиты индоссанта Передаточный надпись подписывают руководитель и главный бухгалтер юридического лица-индо осанта и свидетельствуют его печатьюю.

К кредитно-гарантийных услуг предприятиям банками, относятся:

* акцептный кредит;

* свальных кредит

Акцептный кредит - это ссуда, которая предусматривает акцепта банком инкассированной предприятием-заемщиком тратты при условии, что предприятие предоставляет в распоряжение банку вексель до срока его оплаты

Особенность акцептного кредита заключается в том, что банк дает предприятию не деньги, а гарантию оплатить вексель в срок При этом банк становится первым должником и с экономической точки зрения выполняет условное обязательство, то есть осуществляет оплату векселя только тогда, когда предприятие не выполняет своих обязательств Акцептный кредит имеет краткосрочный характер и используется для финансирования оборотного их средств предприятия и преимущественно в сфере внешней торговли Этот кредит дешевле для предприятий как сравнить с дисконтным, поскольку они платят банку только комиссионные за акцепт векселейеля.

Порядок акцептного кредитования показано на рис 77 В отличие от дисконтирования векселей акцептный кредит предоставляется векселедателю (плательщику по векселю) - отсюда и его другое название - векселедавчий - и выступает, как гарантийная услуга В мировой банковской практике эта операция осуществляется по классической схеме: кредитное соглашение оформляется с использованием перевод-ного векселя, где получатель средств ука зуе плательщика, который должен акцептовать вексель, т.е. дать согласие произвести платеж Предприятие выставляет вексель на банк, то есть банк становится трассатом Банк акцептует вексель с условием, что до наступления срока платежа по векселю предприятие внесет в банк сумму, необходимую для его погашения Заемщик (векселедатель) может использовать акцептован банком вексель как платежное средство для приобретения товаров оплаты своих обязательств перед другими кредиторами, расчетов с другим банко банком.

Дисконтирование векселя может быть осуществлено в банке, его акцептовал В этом случае банк становится не только гарантом, но и непосредственно кредитором предприятия Поскольку условием акцептованного кредита является декабрь рошове покрытия суммы векселя заемщиком до наступления срока погашения векселя, банки ставят высокие требования к надежности предприятийв.

Если предприятие не выполнило своих обязательств перед банком-гарантом, банк согласно вексельному праву выставляет обратное требование к векселедателю с последующим принудительным взысканием долга с предприятия а-заемщика За предоставление акцептного кредита банк взимает Акцептные комиссиию.

В связи с ненадежным финансовым положением большинства предприятий в Украине акцептный кредит не получил широкого применения

Может существовать другая схема предоставления кредита Например, в России распространено практику, согласно которой предприятие заключает договор с банком Согласно договору предприятие получает простые векселя, выписанные бан нком на него Эта схема отличается от классической Банк фактически является должником, а не трассатом, как в классическом варианте, и при отказе клиента перечислить необходимую сумму имеет право не регрессного требования, а требования согласно заключенному договору Эта схема проще и эффективнее для субъектов хозяйствованиявання.

Авальный кредит - это ссуда, когда банк берет на себя ответственность по обязательствам предприятия в форме поручительства или гарантии Предприятие-получатель платежа и за акцептного кредита, полу рифмует от банка-гаранта (авалиста) условное платежное обязательство Если держатель векселя вносит протест в связи с неуплатой векселя, банк-авалист погашает всю сумму векселя по плательщикка.

По авальный кредит банк получает комиссионные, размер которых зависит от вида требований, вытекающих из гарантии, а также гарантийного Кроме того, за предоставленный кредит взимается процент по действующим стал вками.

Принципиальная разница между свальным и акцептным кредитам заключается в характере ответственности банка За предоставление авального кредита, без учета его сущность как вексельного поручительства, банк несет только и субсидиарную (дополнительную) ответственность, то есть требование может быть обращено на него только за невыполнение ее предприятием По акцептного кредита банк несет солидарную ответственность и требование, на выбо р кредитора, может быть обращено как на предприятие, так и на баннк.

Для предприятий, интенсивно используют векселя, более эластичной форме вексельного кредита являются займы, выдаваемые под залог векселей Банки могут открывать предприятиям специальные ссудно ове счета и отображать на них сумму предоставленной ссуды, обеспеченной принятыми векселями Займы оформляются без указания срока или до наступления срока погашения векселей, принимаемых в засталву.

Векселя принимаются (депонируются) в качестве обеспечения не по их полной стоимости, а за 60 - 90% их номинала в зависимости от кредитоспособности предприятия, заставляет векселя и надежности самих в векселя.

Погашение ссуды под векселя делает именно то, кто пользуется кредитом, после чего банк возвращает ему векселя на сумму погашенного долга Если от самого предприятия деньги не поступают, то на погашение ния займа обращаются суммы, поступающие в оплату векселяв.

К услугам кредитного характера, предоставляемые банками предприятиям, принадлежит факторинг - система финансирования, по условиям которой предприятие-поставщик товаров переуступает краткосрочные требования по торговыми операциями коммерческого банка Факторинговые операции включают: кредитование в форме предварительной оплаты долговых требований, ведение бухгалтерского учета клиента, в частности учета реализации продукции; инкассацию задолженности клиенту, страхование его от кредитного риску.

В основу факторинговой операции положен принцип приобретения банком счетов-фактур предприятия-поставщика за отгруженную продукцию, то есть передаче банку поставщиком права требовать платежи по п покупателя продукции.

Согласно конвенции о факторинговых операции 1988 операция считается факторинговой тогда, когда она удовлетворяет как минимум две из четырех условий

1 Наличие кредитования в форме оплаты заемных обязательств

2 Учет дебиторской задолженности предприятия-поставщика

3 Инкассация дебиторской задолженности предприятия-поставщика

4 Страхование предприятия-поставщика от кредитного риска

Предприятию открывается факторинговый счет, где осуществляется учет всех операций по факторингу Факторингом больше пользуются малые и средние предприятия, поскольку им чаще недостает оборотных к средствев.

Классификация факторинговых операций представлены в табл 71

Внутренний факторинг предусматривает, что поставщик, его контрагент и банк находятся в той же стране

Внешний факторинг предусматривает, что одна из сторон факторингового соглашения находится за границей

Конвенционный (открытый) факторинг - это тип факторинга, когда предприятие-поставщик сообщает предприятие-покупателя (дебитора) о том, что права на получение оплаты переуступлено банка или факторин нговий компани.

Конфиденциальный (закрытый) факторинг предусматривает, что никто из контрагентов поставщика не знает о переуступке им прав на получение оплаты банку или факторинговой компании

Факторинг с правом регресса позволяет банку (факторинговой компании) вернуть предприятию-поставщику расчетные документы, от оплаты которых отказался покупатель, и потребовать возврата предприятие ом-поставщиком средстве.

Факторинг без права регресса означает, что банк (факторинговая компания) берет на себя весь риск по платежу

Полное факторинговое обслуживание включает, помимо чисто факторинговых услуг, и предоставления ряда других: аудиторских, учета дебиторской задолженности, полного управления долговыми обязательствами и т.д. Время стков факторинг - это оплата банком (факторинговой компанией) только счетов-фактур поставщикаа.

Факторинг с предоплатой предусматривает немедленную оплату расчетных документов поставщика, как только они будут предоставлены банку (факторинговой компании)

Факторинг без предоплаты - это такой вид факторинга, когда банк (факторинговая компания) обязуется оплатить переданные ему поставщиком расчетные документы только в день оплаты документов у должника.

Факторинговые услуги банк не предоставляет:

* по платежным обязательствам бюдж етних организаций;

* по платежным обязательствам убыточных и неплатежеспособных предприятий;

* по платежным обязательствам хозяйственных организаций, объявленных некредитоспособными;

* по компенсационным или бартерным сделкам;

* по договорам, условия которых предостерегают право покупателя вернуть товар в течение определенного времени, а также по договорам, которые требуют от продавца осуществления послепродажного обслуживания;

* предприятиям, имеющим большое количество дебиторов, задолженность каждого из которых незначительна

Практически суть факторинга сводится к следующему Банк покупает у предприятия-поставщика право на взыскание дебиторской задолженности покупателя продукции (работ, услуг) и перечисляет поставщику 70-9 90% суммы средств за отгруженную продукцию в момент подачи всех необходимых документов После получения платежа от покупателя банк перечисляет продавцу остаток средств (30-10%) за вычетом процентов за факт оринговий кредит и комиссионного вознагражденияди.

Перед заключением факторинговой сделки банк изучает предприятие-поставщика с точки зрения соответствия следующим требованиям

1 Продукция должна быть высокого качества и пользоваться спросом на рынке

2 Поставщик должен иметь устойчивые темпы роста производства и соблюдать четко установленных условий продажи продукции

3 Предприятие должно быть финансовое устойчивым и иметь хорошую репутацию

Для осуществления факторинговых операций поставщик подает в банк следующие документы:

1) заявление;

2) баланс на последнюю отчетную дату;

3) копии расчетных документов, выданных на покупателя;

4) другие документы по требованию банка

Заключая факторинговое соглашение, предприятие сообщает банку (факторинговой фирме) следующие данные:

* наименование, адрес каждого плательщика и условия торговли с ним;

* сумму долговых требований, переуступаются;

* сумму долга каждого плательщика (с учетом сумм по счетам-фактурам, сумм недоимок);

* данные об условиях платежей для каждого плательщика или применительно к различным видам счетов;

* другую информацию, необходимую для инкассации долговых требований, в том числе переписка с плательщиком, информацию о принятых мерах по взысканию причитающихся сумм

Плата за факторинговое обслуживание зависит от вида факторинга, финансового состояния предприятия-заемщика, масштабов и структуры его производственной деятельности и надежности покупателей Определяя плат ю по факторинг, учитывают процент за кредит и средний срок оборота средств банка в расчетах с покупателямим.

Пример 3

Предприятие обратилось в банк с просьбой выкупить счета-фактуры (дебиторской задолженности) на сумму 20000 грн Плата за кредит - 32% годовых Средний срок обращения средств в расчетах с покупателями цем - 10 дней Комиссия за факторинговое обслуживание 3% Плата за факторинг состоит из платы за кредит и комиссионного вознаграждения, то естьбто:

(20000 * 0,32 * 10) / 365 = 175,3 грн;

20000 * 0,03 = 600грн

Плата за факторинг в целом составит:

173,3 600 = 773,3 грн

Факторинговые услуги банка (факторинговой компании) имеют для предприятий следующие преимущества:

1) большая гарантия взыскания (инкассирование) дебиторской задолженности покупателя;

2) предоставление продавцу краткосрочного кредита;

3) уменьшение кредитных рисков продавца;

4) продавец имеет возможность оперативно улучшить свое финансовое положение, поскольку оплата за продукцию (работы, услуги) осуществляется банком (факторинговой компанией) в течение 2-3 дней с момента сост ладення факторинговой соглашений.

Недостатком факторинга для предприятия является высокая стоимость этой услуги по сравнению с обычным кредитом

В Украине факторинговое обслуживание предприятий не получило распространения в связи с низким уровнем платежной дисциплины в народном хозяйстве