44 Формирование финансовых результатов субъектов

Финансовыми результатами деятельности субъектов предпринимательства является прибыль или убыток Деятельность предприятий в сфере финансовых результатов направлена ??на обеспечение получения прибыли и ее оптим минимальный распределение и использование, а при наличии убытков - на установление их причин и источников покрытия.

Финансовые результаты интегрировано отражают количественные и качественные факторы деятельности предприятий Управление формированием и распределением прибыли основывается на воздействии на него из-за факторов, определи ют финансовые результаты Поскольку прибыль (или убыток) является интегрированным показателем, то на него влияют все факторы деятельности предприятий зависимости от уровня воздействия они делятся на макро-и микро экономичнымчні.

К макроэкономических факторов относятся те, которые характеризуют ситуацию на рынке, то есть сбалансированность спроса и предложения Деятельность предприятия начинается с маркетинговых исследований с целью определения его места на рынке, п прогнозирования соответствующих изменений Предприятие не может непосредственно влиять на эти факторы, однако оно должно максимально их учитывать Бессмысленно выпускать продукцию, потом не найдет сбыта Изменение ситуации на рынке (появление новых товаропроизводителей, новых идентичных товаров, переориентация спроса на другие товары) может существенно повлиять на равновесие спроса и предложения, что отразится на объеме п родажа и ценах, а в итоге - на финансовых результатазультатах.

Микроэкономические факторы отражают деятельность самого предприятия Они делятся на две группы: технико-экономические и комплексные

Система технико-экономических факторов определяется характером и условиями формирования прибыли в той или иной области Роз-

посмотрим ее на примере основной отрасли - промышленности Модель формирования прибыли в промышленности изображена на схеме 15

Схема 15

Модель формирования прибыли в промышленности

а, б, в, г, д - товары, выпускаемые В - объем производства товара в натуральном выражении, С - себестоимость единицы продукции; Ц - цена товара; П - прибыль на единицу товара

Как видно из схемы, на прибыль в промышленности влияют следующие факторы:

• - объем производства товара;
• - цена за единицу продукции;

- себестоимость единицы продукции

В других отраслях эти факторы являются идентичными по содержанию Таким образом выделяются три обобщающие факторы: объемных, ценовой и собивартисний Объем продаж и цена действуют прямо пропорционально, себестоимость - обратно пропорционально Эти факторы влияют на финансовые результаты как по отдельности, так и совокупно Их совокупное действие отражается в интегрированных факторах ассортимента и структуры продукции (услуг работбіт).

Влияние фактора ассортимента проявляется в установлении определенного набора товаров, работ и услуг по разным ценам и себестоимости Понятно, что изменение одного товара на другой (с другим уровнем прибутковос сти) ведет к увеличению или уменьшению общей массы прибыли Конечно, предприятие старается выпускать наиболее рентабельные товары с целью максимизации прибыли Вместе с тем необходимость удерживать ты определенную нишу на рынке обусловливает выпуск и менее рентабельных товарерів.

Действие фактора структуры по своему характеру подобно влияния ассортимента Однако в данном случае меняется не номенклатура товаров (работ, услуг), а удельный вес некоторых из них в общем выпуске Сб бильшення удельного веса более рентабельных товаров (работ, услуг) за счет менее рентабельных ведет к увеличению общей массы прибыли, и наоборот Вместе возможности предприятий влиять на приб уток через данный фактор весьма ограничены, поскольку структура выпуска продукции и услуг определяются потребностями рынканку.

объемных, ценовой и собивартисний факторы по характеру действия являются обобщающими В них в конечном итоге отражаются показатели производства и реализации продукции В свою очередь, на них влияет множество первичных факторов Это влияние имеет системный характер, связанный с подчиненностью факторов между собой Система факторов формирования финансовых результатов изображена на схеме 1і 16.

Прибыль или убыток предприятий устанавливается на основании баланса Финансовый результат определяется как разница между валовыми доходами и валовыми расходами По экономическому содержанию он содержит две ст строю - прибыль от производственной деятельности и прибыль (убыток) от финансовых операций Большую часть составляет прибыль от основной производственной деятельности Он формируется за счет реализации продукции (работ, услуг) и зависит от двух факторов: суммы прибыли в производимой продукции и изменения доли прибыли в остатках нереализованной продукции Масса прибыли в производимой продукции определяется ется тремя обобщающими показателями: объем производства, цена, себестоимостьтість.

Объем производства зависит от трех групп факторов, характеризующих составляющие элементы производственного процесса, а именно: использование основных фондов, трудовых и материальных ресурсов С каждого напр рямку выделяются два вида факторов - экстенсивные и интенсивные Экстенсивными факторами являются фондо-и материалозабезпеченисть, численность работающих, интенсивными - фондо-и материалоотдача, продук ность рабці.

фондообеспеченность отражает достаточность или нехватку фондов для ведения производственного процесса Она характеризуется движением фондов, т.е. введением в действие новых мощностей и заменой изношенных и с устаревших фондов, а также структурой фондов, которая позволяет обеспечить все стороны производственной деятельности Фондоотдача зависит от технического состояния основных фондов, который характеризуется уровнем физ ичного и морального износа, и от эффективности использования фондов, определяется коэффициентом сменности и отсутствием потерь от неполного использования основных средствеів.

Влияние трудовых факторов определяется обеспеченностью кадрами и производительностью труда Кадровая обеспеченность характеризуется численностью персонала, которая зависит от его движения (прием, увольнение ния), и структурой работающих (рабочие, служащие, менеджеры, обслуживающий персонал и др.) Производительность труда зависит от уровня квалификации, выработки на одного работника и использования ра бочего времяасу.

Схема 16

Система факторов формирования прибыли

Использование материальных ресурсов зависит от материалозабезпечености и материалоотдачи Материалозабезпеченисть определяется налаженность поставок материальных ресурсов, наличием достаточных д для их приобретения оборотных средств и привлечением кредитов банка в оборот предприятия Материалоотдача определяется рациональным использованием материальных ресурсов, то есть выходом готовой продукцииії.

Цена является определяющим фактором формироватьсян ния финансовых результатов Она зависит от внутренних и внешних факторов Внутренним фактором ценообразования является себестоимость единицы продукции и уровень ее рентабельности Предприятия направляют свои усилия на минимизацию себестоимости и оптимизации уровня рентабельности Снижение уровня себестоимости всегда целесообразно Однако оно не должно достигаться за счет снижения качества, это может приз вести к уменьшению объема продаж Уровень рентабельности имеет, с одной стороны, обеспечить предприятие достаточными финансовыми ресурсами, а с другой - не вести к значительному росту цен, также нега тивно отразится на реализацииізації.

Внешними относительно цены являются основные рыночные факторы - спрос и предложение есть макроэкономические факторы Проблема управления ценой заключается в согласовании факторов с внешними Минимизация себестоимости при этом направлена ??на хеджирование ценового риска, т.е. ров гривен себестоимости должно быть таким, чтобы даже при непредсказуемом падении цен на рынке предприятие получило определенную прибыль, а при значительном снижении убытки были бы минимальнымми.

На себестоимость влияют структурные и соответствующие технико-экономические факторы Структурные факторы отражают составные элементы себестоимости: стоимость сырья, материалов, полуфабрикатов; топлива а и энергии, заработная плата и начисления на нее; стоимость содержания и эксплуатации оборудования; накладные и другие расходы Технико-экономические факторы, характеризующие формирование расходов по каждому элемента включают емкость расходов (материалоемкость, энергоемкость, трудоемкость и т.д.) и их стоимость (цены на материалы, сырье, энергоносители, заработная плата и т.д.) Вместимость характериз уеться объему использования сырья, энергии, заработной платы и других элементов на производство единицы соответствующих товаров, работ, услуг Уменьшение емкости расходов является основным фактором снижения со бивартости, поскольку стоимостной фактор является внешним, хотя, конечно, предприятие выбирает выгодные условия поставимавок.

Комплексные факторы отражают влияние определенных тенденций развития экономики на финансовые результаты Они действуют не сами по себе, а через отдельные технико-экономические факторы Причем это влияние может осу йснюватись одновременно через несколько технико-экономических факторов, то есть иметь комплексный характер К комплексным факторов, влияющих на прибыль, относятся: техническое совершенствование производства, в повышения его эффективности, улучшению качества продукцииції.

Влияние технического совершенствования производства на прибыль довольно сложный Разработка и внедрение новой техники и современных технологий требуют значительных средств, отражается в росте расхода ат Главным при этом является конечный финансовый результат, то есть рост доходов от производительного оборудования должен опережать рост расходов Непосредственное влияние технического совершенствования производ ва на прибыль происходит через обобщающие технико-экономические факторы: рост объема производства, определенный рост цен Уровень себестоимости может как расти, так и уменьшаться При этом возрастает ния уровня себестоимости должно обязательно сопровождаться улучшением качественных характеристик продукции, работ и послеослуг.

Повышение эффективности производства может достигаться как через его техническое совершенствование, так и на основе рационального использования имеющегося производственного потенциала Это обеспечивается за счет усовершенствования прежде системы управления производственным процессом В результате повышаются материало-и фондоотдача, производительность труда, способствует росту объемов производства и снижению ных средств ртости продукцииії.

Повышение качества продукции - также достаточно сложный комплексный фактор Прежде всего оно требует дополнительных затрат, то есть могут расти и себестоимость, и цены Однако, главное, это способствует росту объема продаж, ведь в современных условиях насыщенного рынка именно качество стало основным фактором успеха в реализации продукцииії.

Таким образом, формирование финансовых результатов определяется широким кругом факторов, которые отражают все аспекты финансово-хозяйственной деятельности предприятий При этом нецелесообразно и невозможно разделять эти факторы на основные и второстепенные Каждый из них может как обеспечить высокий уровень прибыли, так и вызвать существенные убытки

• Что такое финансы предприятий?
• Какие финансовые отношения включает деятельность предприятий?
• Какая схема финансовой деятельности предприятий?
• Что включают финансовые ресурсы предприятий?
• За счет каких источников формируются финансовые ресурсы предприятия?
• Где размещаются финансовые ресурсы предприятия?
• Какие выделяются направления расходов предприятия?
• За счет чего формируются доходы предприятия?
• Как формируются финансовые результаты деятельности предприятия?
• Какие используются методы организации финансовой деятельности предприятий?
• В чем сущность и принципы коммерческого расчета?
• В чем заключается сущность и схема неприбыльности деятельности предприятий?
• Какая схема и принципы сметного финансирования?
• Какие виды бюджетных ассигнований получают предприятия?
• По каким принципам осуществляется банковское кредитование предприятий?
• Каким образом оформляется коммерческий кредит?
• Какие макроэкономические факторы влияют на финансовые результаты предприятия?
• Какие факторы микроэкономики отражают формирование финансовых результатов предприятия?
• Каково воздействие объемных, ценового и собивартисного факторов на финансовый результат?
• Как влияют на финансовый результат интегрированные факторы ассортимента и структуры?